O consórcio bancário, ou sindicato bancário, é o conjunto de entidades financeiras que se reúnem, temporariamente, para realizar uma operação que, pelas suas características, não poderiam realizar individualmente.
As operações mais comuns em que ocorre um consórcio bancário são as de alto valor ou de alto risco. No consórcio, as entidades financeiras mantêm-se independentes umas das outras: só se reúnem para uma operação específica que não poderiam realizar individualmente. Essa união se materializa por meio do acordo sindical, do qual falaremos ao longo do texto.
Operações em que ocorre um consórcio bancário
Embora o consórcio bancário possa ser realizado com qualquer operação, na prática costumam ocorrer as duas seguintes:
- Empréstimos sindicados: Estes créditos ou empréstimos têm as mesmas características que os emitidos por qualquer instituição financeira, mas com a principal diferença que, neste caso, são emitidos pelo consórcio ou sindicato bancário, ou seja, por entidades diversas. São geralmente créditos ou empréstimos de médio ou longo prazo, de montante muito elevado e com risco relativamente elevado de insolvência do devedor.
- Emissão de títulos (ações, títulos, etc.): Neste caso, o consórcio geralmente afeta as emissões de títulos de grandes empresas ou aquelas com um risco de insolvência relativamente alto. Geralmente ocorrem em mercados internacionais, embora também possam ser realizados em mercados nacionais.
Membros que compõem o consórcio bancário
O consórcio pode ser composto por três tipos de membros:
- Banco diretor: São os bancos responsáveis pelo consórcio. Eles são responsáveis por negociar e definir as condições com o beneficiário. Além disso, também são responsáveis por buscar as demais entidades financeiras que façam parte do consórcio. Pode haver um banco principal ou vários.
- Bancos Agentes: É eleito por todos os bancos participantes do consórcio e é o responsável pela administração do sindicato. As suas funções incluem, por exemplo, a cobrança de juros sobre empréstimos ou créditos ou a emissão de títulos.
- Restantes bancos participantes: São as demais entidades financeiras participantes do consórcio.
Normalmente, o banco líder é aquele que assume maior quantidade ou maior risco na operação. Quando todas as entidades participam do mesmo montante de fundos, todos são geralmente bancos líderes no mesmo nível e o consórcio é chamado negócio do clube.
Os bancos que compõem o sindicato assinam o pacto sindical, que é como um contrato em que são definidas as regras do consórcio. O acordo de sindicação normalmente inclui a forma de resolver possíveis litígios que possam surgir entre os membros ou possíveis sanções em caso de incumprimento por parte de qualquer entidade.