O risco sistêmico é o risco de contágio que ocorre em uma crise financeira em decorrência de sua concentração em determinado setor da economia, podendo afetar diretamente os demais setores produtivos que a integram.
O setor bancário é o que apresenta maior risco sistémico, uma vez que pode ter um impacto muito negativo na evolução de toda a economia.
Tendência de maior controle dos riscos sistêmicos
Após a crise financeira de 2007-2011, as instituições em todo o mundo ficaram ainda mais preocupadas com o desenvolvimento de sistemas de controle de risco no setor bancário. Isso, visto que o risco de contágio pode ter consequências desastrosas para a economia.
Por esse motivo, os sistemas e mecanismos de controle dos acordos da Basiléia foram aprimorados, uma vez que por meio deles são definidas as diretrizes para evitar a ocorrência de eventos que possam colocar em risco o setor financeiro.
Por sua vez, os bancos têm investido em tecnologia, treinamento e contratação de pessoal qualificado para desenvolver modelos de rating e scoring que melhorem suas estimativas preditivas, muitos deles baseados em modelos Var (Value at Risk), Stress Test, modelos IMA e EMA ou Incremental Risk Var , Betas do portfólio e suas dispersões. Estes modelos têm o mesmo propósito, que nada mais é do que controlar situações de risco em momentos de crise que permitem prever a perda máxima esperada para fazer face à sua provisão.
Além disso, os bancos têm incentivos para desenvolver e validar modelos quantitativos desenvolvidos internamente, acompanhados de classificações de agências de rating e opiniões de representantes de organizações internacionais, como bancos centrais. Este último investe grandes quantias de dinheiro em pesquisas sobre o assunto. Por sua vez, existem muitas consultorias especializadas em assessorar em questões de risco, não só as conhecidas como Big Four (PwC, EY, Deloitte e KPMG), mas muitas outras que contam com grandes profissionais a seu cargo.