Empresa de Serviços de Investimento (ESI)

Entende-se por empresa de serviços de investimento (ESIs) qualquer entidade autorizada em Espanha a desenvolver atividades e serviços no mercado de valores mobiliários.

Em primeiro lugar, há que ter em consideração que os “ESIs” não são os únicos autorizados a prestar serviços de investimento. Além disso, as instituições de crédito que têm autorização do Banco da Espanha podem emprestá-los.

As empresas de serviços de investimento nascem com o objetivo de oferecer um serviço especializado. Em princípio, procuram ser uma alternativa às instituições de crédito em relação a determinados serviços de investimento. Adicionalmente, para autorizar uma ESI a prestar serviços de investimento, é exigido, por lei, que os membros executivos tenham reconhecida idoneidade profissional no setor. Por este motivo, o grau de especialização deste tipo de empresa costuma ser bastante elevado.

A Comissão Nacional do Mercado de Valores Mobiliários (CNMV) é o órgão de fiscalização competente que autoriza estes serviços para a captação, gestão e aplicação de fundos de terceiros.

Supervisão de empresas de serviços de investimento na Espanha

De acordo com os regulamentos, a CNMV supervisiona todas as entidades autorizadas a fornecer serviços de investimento:

Pronto para investir nos mercados?

Uma das maiores corretoras do mundo, a eToro, tornou o investimento no mercado financeiro mais acessível. Agora qualquer pessoa pode investir em ações ou comprar frações de ações com comissões de 0%. Comece a investir agora com um depósito de apenas $ 200. Lembre-se que treinar para investir é importante, mas é claro que hoje qualquer um pode fazer.

Seu capital está em risco. Outras taxas podem ser aplicadas. Para obter mais informações, visite stocks.eToro.com

• Empresas de serviços de investimento
  • Companhia de valores mobiliários (SV)
  • Agência de estoque (AV)
  • Empresa de gestão de portfólio (SGC)
• Empresas de gestão de instituições de investimento coletivo (SGIIC)
• Instituições de crédito nacionais (prestadores de serviços de investimento)
• Instituições de crédito estrangeiras (autorizadas a operar na Espanha)

Além disso, o investidor pode verificar nos cadastros oficiais da CNMV quais as entidades realmente autorizadas. No caso de instituições de crédito, o investidor deve dirigir-se aos registros oficiais do Banco da Espanha.

Legalmente, as EAFs (firmas de consultoria financeira) não são consideradas neste quadro regulamentar relativo a "serviços de investimento".

Tipos de empresas de serviços de investimento na Espanha

São regulados na Lei do Mercado de Valores Mobiliários e no RD 217/2008, de 15 de fevereiro, sobre o regime jurídico das sociedades de serviços de investimento:

• Companhia de valores mobiliários (SV): Eles são legitimados para oferecer todos os tipos de serviços de investimento, tanto para terceiros como para eles próprios.
• Agência de estoque (AV): Eles só estão autorizados a operar por conta de outra pessoa.
• Empresa de gestão de portfólio (SGC): As suas funções limitam-se à gestão discricionária e assessoria de carteiras de investimento.

Atividades e serviços prestados por empresas de serviços de investimento