Uma anuidade é uma série de saques, depósitos ou pagamentos que são feitos em uma base regular, seja em períodos anuais, mensais, trimestrais, semestrais ou outros.
Em termos simples, uma anuidade é uma receita ou despesa de dinheiro que ocorre a cada certo intervalo de tempo, que nem sempre é um ano.
Porém, o importante é que o período de tempo que separa uma renda da outra seja sempre o mesmo.
Por exemplo, podemos nos referir à anuidade paga por um empréstimo hipotecário. Neste caso, pode ser uma prestação mensal constante (amortização linear contábil) que deve ser paga por um período de endividamento de vinte anos.
No entanto, deve ser esclarecido que existe um tipo de anuidade denominada indevida ou variável onde o valor da renda nem sempre é o mesmo.
Elementos de anuidades
Os elementos das anuidades são:
- Renda: Montante retirado, depositado ou pago periodicamente.
- Período de pagamento do aluguel: Intervalo de tempo estabelecido entre uma renda e outra.
- Vigência da anuidade: Período que decorre entre a primeira e a última locação.
- Taxa de anuidade: Taxa de juros fixada para a operação, por exemplo, como no caso de um empréstimo, onde cada parcela normalmente incorpora os juros acumulados.
Tipos de anuidades
As anuidades podem ser classificadas de forma diferente. Por exemplo, no momento em que devem ser pagos, eles podem ser catalogados de forma que:
- Expirado: O pagamento é feito no final do período acordado. Por exemplo, no final de cada mês.
- Adiado: O pagamento é efetuado em prazo posterior, mediante acordo entre as partes envolvidas. Por exemplo, quando as despesas feitas com o cartão de crédito no mês de junho podem ser pagas até o dia 15 de julho.
- Anuidade antecipada: O pagamento é agendado no início do período, por exemplo, no início do mês.
Por outro lado, de acordo com a certeza do pagamento, as anuidades podem ser classificadas em:
- Verdadeiro: Os dias exatos de pagamentos são estabelecidos em contrato e por prazo pré-determinado.
- Eventual ou contingente: O pagamento inicial ou final é efetuado desde que ocorra um evento previamente acordado entre as partes envolvidas. Por exemplo, um seguro de vida que é ativado quando o contratante morre.
Também temos outros tipos de anuidade. Dependendo de sua duração, pode ser vitalício (enquanto o locatário viver) ou temporário (por um determinado período de tempo).
Da mesma forma, existem anuidades simples, quando o período de pagamento coincide com o período de capitalização. Por exemplo, um aluguel pago a cada quinze dias do mês.
No entanto, no caso de uma anuidade geral, o período de receita não coincide com o período de capitalização. Pode haver uma receita por vários períodos compostos ou vários períodos compostos que geram receita. Suponhamos o caso de um empréstimo com capitalização trimestral, mas que gera prestações mensais.